现行会计中公允价值应用存在的问题及对策

现行会计中公允价值应用存在的问题及对策

［摘 要］ 尽管出于谨慎考虑，新会计准则中还是顺应国际惯例大量采用公允价值。而由于我国对公允价值会计理论研究不足，新准则在实施过程中还是存在不少问题，需要进一步加以完善。

［关键词］ 公允价值问题对策

由于存在相对于历史成本而言的显著优越性，公允价值日益成为盛行全球会计和其他经济管理领域的重要计量模式。我国已于2007年1月1日在上市公司开始执行的会计准则体系也顺应国际惯例大量采用公允价值，但由于我国对公允价值研究时间较短，理论相对不够成熟、系统，致使对公允价值的规范还存在不少问题，需要进一步完善。

一、公允价值基本理论

（一）基本内涵

国际会计准则委员会（IASC）在1995年IAS 32《金融工具：披露和列报》中，把公允价值定义为：“公平交易中，熟悉交易的双方在自愿基础上进行资产交换或负债结算的金额”。英国会计准则委员会（ASB）在1998年FRS 13《衍生及其他金融工具——披露》中，将公允价值定义为：“公允价值是熟悉情况并愿意的双方在公平交易而不是强迫或清算销售中能够交换资产或负债的金额”。美国财务会计准则委员会（FASB）于1991年发布的FAS 107《金融工具公允价值披露》中指出，“一项金融工具的公允价值是不在强迫或清算销售的条件下，自愿双方在现行交易中进行交换的金额”。我国《企业会计准则——基本准则》第九章“会计计量”四十二条指出，公允价值是“资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量”。

可见，我国对公允价值的定义基本处于20世纪90年代水平，具有以下特征：①公允价值计量对象是资产和负债；②估计公允价值所处市场是公平交易市场；③交易主体是交易双方，且熟悉情况，自愿交易；④交易金额未指明是买入价格、脱手价格还是在用价格；⑤内含假定是企业处于持续经营状态，不打算或不需要清算，不会大幅度削减其经营规模，或以不利的条件从事交易。

进入21世纪，世界会计发达国家，特别是美国全面加大了应用公允价值的力度，FASB在2000年至2004年所颁布的15项会计准则中全部应用到公允价值。而其对公允价值理论的研究也投入了大量人力、物力，在从2001年12月

14日至2005年10月23日近5年中，研究并拟出有关“公允价值计量”的征求意见稿31份，并最终于2006年9月19日发布了美国会计史上第一个只针对一个会计计量属性的财务会计准则公告第157号《公允价值计量》。其中，公允价值的内涵有了突破性发展，将公允价值定义为“在计量日市场参与者之间的有序交易中，销售资产所收到的或转让负债所付出的价格”，并用大量篇幅（第6~15段）对公允价值的计量对象、交易主体、计量时态、市场要求、采用价格等方面进行了详细说明。与以往公允价值的内涵相比，FAS 157所界定的公允价值具有如下特征：①市场交易主体由交易双方变更为市场参与者；②交易时态由以前界定模糊变为计量日；③交易市场由公平交易市场到资产和负债的主市场或最有利市场；④由交易金额到交易价格，更加强调了市场在公允价值计量中的作用，而且交易价格从买入价格与脱手价格并重到明确强调公允价值是一种脱手价格；⑤交易性质强调未来假设交易，而并非过去或现在实际进行的交易，即公允价值实质是估计价格而不是过去交易形成的实际价格。

比较美国财务会计准则委员会关于公允价值的最新定义，我国对公允价值的内涵界定还需要在考虑我国国情基础上进一步研究和规范，才能更有效地指导会计实务，提高会计信息质量。

（二）公允价值与其他计量属性的关系

1. 会计计量属性

FASB在1984年12月发表的SFAC No. 5中指出，现行实务中用于资产和负债的计量属性有5种：历史成本（历史收入）、现行成本、现行市价、可实现（结清）净值、未来现金流量现值（或贴现值）。IASC（1987）认为，财务报表在不同程度上并且以不同的结合方式采用若干不同的计量基础（即计量属性），包括：历史成本、现行成本、可实现价值（结算价值）、现值。我国新《企业会计准则——基本准则》第九章四十二条指出，会计计量属性主要包括：历史成本、重置成本、可变现净值、现值、公允价值。

然而，FASB于2000年2月公布的第7号财务会计概念公告《在会计计量中应用现金流量信息与现值》则认为未来现金流量的现值只是一种资产或负债已经按历史成本、现行成本或现行市价确认并计量后的摊销方法，并非一种会计计量属性。

本文认为会计计量必须同计量对象（会计要素）的特征相适应，应能反映计量对象的本质（价值量）。所以会计计量属性应是价值的内在属性，是计量会计要素价值量的工具。而正如SFAC No. 7所指出，“现金流量与利率的任何组合都能计算出一个现值”，而简单用一个随意设定的利率对一系列现金流量进行折现，得到的结果（现值）只能为报表使用人提供有限的甚至是误导的信息，不能反映计量对象的真实价值。要成为一个计量属性，至少应具备两个特征：① 具有可计量性，即可用来进行计量；② 具有相关性，即所计量的结果能反映计量对象的价值，与信息使用人的决策相关。因此，计算现值不是最终目的，计算出的现值必须能反映出被计量资产、负债的一些可观察到的计量属性，即公允价值。“初

始确认和新起点计量中使用现值的唯一目的是估计公允价值”。

2. 公允价值与历史成本的区别与联系

（1）公允价值不是现实交易的价格，而是意欲交易的双方达成（主要通过估计）现行交易的价格，实质是以意愿交易双方的意图即合同（契约）为基础；而历史成本是以交易双方已完成的交易和事项为基础，是现实已经交易的实际价格。

（2）公允价值需要进行估计与判断（根据对所掌握市场输入信息的依赖程度分为3个层次估计），而历史成本的最大特色是可靠性，且有可查核的原始凭证，具有可验证性。

二者的联系在于，历史成本是过去的交易或事项发生时交易双方自愿达成的交换价格（市场价格）。根据SFAC No. 7的说明，若无反证证明不是一项公平交易，则历史成本也可以是公允价值（过去时点的公允价值），由此可见，历史成本与公允价值并非是绝对对立的。

3. 公允价值与现值技术及其他计量属性的关系

（1）初始确认和新起点计量中使用现值的唯一目的是估计公允价值（SFAC No. 7）。换言之，现值计量应试图捕捉组合将构成市场价格（如果市场存在）的所有要素，即公允价值。

（2）现值技术是价值计量的直接方法。著名经济学家和会计学家坎宁于1929年在其名著《会计学中的经济学》中，提出了价值计量的直接计价法和间接计价法。直接计价就是采用现值方法进行计价，而间接计价是采用历史成本或现行成本、现行市价和短期可变现净值进行计价。公允价值计量的根本目的是计量价值，所以，从外延上说，公允价值计量属性包括现值方法、现行成本、现行市价、短期可变现净值。

二、新会计准则（含指南）中的公允价值运用

经统计（见表1），在包含基本准则在内的39项准则中，运用（含直接或间接运用）公允价值的准则所占比例达到79%，而且准则体系中没有涉及计量的准则有4项，因此，在涉及计量准则中运用公允价值计量的占89%（31/35）。足见新会计准则体系在公允价值运用方面的力度之大。

而不容忽视的是，新会计准则在运用公允价值时存在如下问题：

1. 公允价值理论有待于进一步深入研究

前已述及，我国会计准则对公允价值内涵界定较落后，而且对公允价值与现值及其他计量属性只是简单并列，没有解决它们之间的关系（公允价值的外延问题），不利于削除人们对公允价值存在的不准确认识，也不利于公允价值在会计实务中的广泛运用。

2. 完善公允价值的计量与披露规定

（1）公允价值计量与披露规定有“盲点”。从表1可以看出，在运用公允价值的准则中对公允价值有计量规定的占61%，有披露规定的占39%，二者同时都有的占39%（存在只有披露而无计量的）。公允价值的优势在于能提供最相关的会计信息，而这种相关性是建立在一定前提下的，如果不能相对准确地估计公允价值，不但信息可靠性无从谈起，就是相关性也会大打折扣。在我国目前市场体系不甚完善情况下，进行公允价值估计本来就存在一定难度，而有很多准则及其指南用到公允价值，但在计量中没有进行具体规范及相应披露，容易造成较大的操纵空间。

（2）各准则间披露要求存在不一致。表2列出了部分非金融工具准则对公允价值的披露规定。

从表2中可以看出，对于公允价值披露，有的准则要求披露4个方面内容（金额、确认依据、方法、影响），而有的仅要求对金额进行披露。这种不一致将直接影响会计信息的可比性。

3. 公允价值的计量难点——估价技术缺乏详细规范

在没有活跃市场可以参考的情况下，采用估价技术估计公允价值是公允价值计量的难点，也是反对运用公允价值的学者认为其缺乏可靠性的主要原因。新会计准则只是在CAS 22《金融工具确认和计量》第七章五十二条列举了不存在活跃市场时的估价技术及简单应用，对于应用广泛的现值技术也缺乏具体规范。

总之，我国应顺应国际会计计量发展趋势，加快公允价值理论研究，并结合我国实际情况，制定有关公允价值的专门会计准则，以完善我国会计准则体系，并对广泛采用的公允价值进行规范，解决我国现行准则体系中公允价值计量、披露方面的诸多问题，促进公允价值在会计实务中的广泛应用。

主要参考文献

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［2］ 财政部. 企业会计准则——应用指南［S］. 2006.

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［6］ 葛家澍，杜兴强等. 会计理论［M］. 上海：复旦大学出版社，2005.

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