需要深入分析美国企业假账问题的原因

资本账户保持持续飙顺差。￣２ＯＯ１　年去，国家外汇储备余额达２１２１．７亿美　元，比１９９７年末增Ｎ７２３７亿美元。２ＯＯ１年　末，人民币汇率为１美元兑８．２７６６元人民　币，继续保持稳定。　７．３％，消费物价分别上涨－０．８％、一１．４％、　０Ａ％、０＿７％。稳健货币获得广泛的国　际赞誉，货币和经济形势都是历史　上最好的时期之一　经过几年努力，我国经济保持了高　增长、低通胀的良好态势。１９９８－－２００１　当年国家外汇储备￣Ｄ４６５．９亿美元，创　历年外汇储备增加额最高纪录。２ＯＯ１年　年，ＧＤＰ分别增长７．８％、７．１％、８．０％、　四、２０Ｏ２年货币目标和主要措施　在２００１年ｌ】月召开的经济工作　会议上．江总指出，要继续实行　风险的前提下，积极支持资本市场健康　发展。　二是发挥信贷的窗口指导作　用，ｇｆ导贷款投向．促进经济结构调整。　督促商业银行、性银行支持国债投　资的基建、技改项目和农业结构调整，改　进对中小企业特别是科技型中小企业的　有商业银行，按照固定资产贷款审批权　集中，流动资金贷款审批权下放的原则．　调整和完善授权授信制度，增强分支行　对市场的反应能力。逐步改变目前自上　而下、层层下达贷款规模的做法，依据当　地信贷台理需求，按季度、自下而上编　制、自上而下审定以资金来源和运用、成　稳健的货币，进一步加大金融对经　济发展的支持力度。朱镎基要求．要　更好地发挥稳健货币的作用，调整　和优化信贷结构，大力改善金融服务。贯　彻江总、朱镎基的指示精　神，２００２年中国人民银行将继续适当增　加货币供应量，加强信贷；ｆ导，督促　商业银行改进服务．扩大贷款营销．疏通　货币传导机制，进一步加大金融对　经济发展的支持力度。２ＯＯ２年货币信贷　预期目标为：广义货币供应量Ｍ２和　攘义货币供应量Ｍ　分别增长１３％左右，　现金Ｍ投放不超过１５００￣元．全部金融　机构贷款增￣１３０００亿元左右。　一金融服务，尽量满足产品有市场、有效　益、有信用企业的流动资金贷款需求。促　进农村金融机构改进服务，增加对农户　贷款、“公司＋农户　的农产品ＮＴ和梳通　等龙头企业的贷款，支持小城镇建设。支　持农村信用社发放农户小额信用贷款，　同时必须坚持农户自主申请、自主使用、　自主还贷和农村信用杜按贷款原则自主　本和利润为主要内容的业务经营　划．　理顺内部资金往来利率，促使分支机构　合理和充分运用资金。各商业银行要增　强市场营销观念，深人企业、深入市场，　培养和选拔客户，拓展信贷市场；完善贷　款责任约束和激励机制，考核贷款的发　放和收回，调动信贷工作人员营销贷款　的稠极性。　审查、发放和回收贷款的原则。通过　定　学校、定范围、定额度、定银行”，建立银　行、学校和借款学生三者之间稳定的关　系，促进国家助学贷款的大幅度增加。稳　四是加强调查研究，及时沟通和传　递有关货币信贷执行情况的信息　人民　银行各分支行要加强对货币信贷执行情　况的调查研究，认真剖析存在的问题，督　促当地商业银行分支机构及时骗制和认　真执行业务经营计划。落实货币信贷责　任制，相对固定时间、固定人员、固定内　容，加强与地方的淘通协调，及时了　解对人民银行工作的意见和建议．加强　是综舍运用多种货币工具，　保持货币供应量的适度增长。继续加大　公开市场操作力度，保证基础货币的总　体适度，井引导货币市场利率水平。协调　好本外币利率，充分发挥利率杠杆　的作用。进一步扩大对中小企业贷款利　率浮动幅度．由目前的上浮３０％扩大到　５０％。适当增加对中小金融机掏再贷款，　步发展个人住房消费贷款和｝气车消费贷　款，严禁发放个人无指定用途消费贷款。　加强对小企业的信贷指导，会同有　关部门规范发展小企业贷款担保机构，　优化小企业的信贷环境。继续落实推进　西部大开发的各项金融措施，促进区域　经济协调发展。　加强再贷款管理。健全有关货币的　信息收集、分析、咨询、决策和监测系统，　更好地发挥人民银行货币委员会的　作用。进一步规范货币市场和资本市场　的关系，完善有关管理办法，在防范金融　宣传，引导，促进货币的贯彻和　落实。加强地方对银行专项借　三是促进国有独资商业银行深化改　革，增强贷款营销观念，疏通货币传　导机制。督促和引导商业银行特别是国　款的管理，严格监督到期本息的归还　五、如何正确分析国有商业银行贷款少增问题　２００１年，人民银行继续实行稳健的　货币．信贷总量保持平稳增长。贷款　结构进一步优化，促进了国民经济持续　健康发展。２００１年全部盘融机构贷款增　加１２虬３１乙元，同比少增４０９亿元。但由于　商业银行降低不良贷款比例的努力取得　成效，贷款质量明显提高，商业银行信贷　周转速度加快，金融机构货币信贷有效　供给井没有减少。贷款增长速度为　１１．６％，比经济增长和物价涨幅之和高　３．５个百分点。　２００１年，贷款结构的调整幅度进一　一是受世界经济发展趋缓的影响，　年７月份起呈现减速运　我国经济从删步加大，农业贷款和个人消费贷款仍保　持较快增长。农业贷款全年增加７８９亿　元，同比多增２５３亿元，个人消费贷款增　加２７５５ｆ乙元，同比多增２０６ｆ乙元。其中，个　人住房贷款增加趋８２亿元，同比多增３７３　亿元．支持了经济结构的调整。　行的趋势．出口和工业增加值、增长率均　呈下降趋势，导致企业特别是三资企业　和出口生产企业的贷款需求减少，直接　制约了贷款投放。　二是商业汇票的发展替代了部分企　业贷款。商业汇票作为一种授信业务，有　利于减少企业贷款拖欠的发生，替代了　部分贷款需求。　贷款增量同比减少主要是受到需求　因素的制约和信用渠道变化的影响。　经挤管理文擅２００２年第８期　维普资讯 http://www.cqvip.com

三是２ｏ０１年以来国家加强了对资本　增速，还是贷款市场份额都是上升的。全　核力度、业务经营由过去的扩张规模向　市场的风险管理。严禁银行信贷资金违　年，国有独资商业银行贷款增加６４１２亿　优化贷款质量转变的必然结果。但是，也　规进＾股市，～部分企业资金退出股市　元，同比少增１４９８亿元，增长９４％；股份　存在一些问题．主要是有的国有独赍商　后，补充了生　、靠通中的短期资金需　制商业银行贷款增加３０３５亿元，同比多　业银行仍采取层屡下达贷款规模的管理　要．减少了企业对银行贷款的需求。　增７６３亿元，增长３６％；在全部金融机构新　方式，使得一些基层的贷款有效需求得　四是２００１年以来国债新建项目减　增贷款中．国有独资商业银行占４９ｌ７％，　不到满足；有的银行贷款营销观念不强，　少　银行配套贷款及相关的浇动资金贷　比上年末下降９．６个百舟点。股份制商业　信贷服务有待改进；有的银行在加强风　款需求相应减少　由于国愤配套拉动力　银行占２３．５％，比上年末提高６．５个百分　险约束的同时，相应的信贷激励机制没　度减弱，全仨中长期固定资产贷款新增　点。这种结构的变化趋势基本上是正常　有建立起来等，从而影响到贷款的台理　５９６０亿元，同比少增３６３亿元。金鼬机构　台理的　这是其他商业银行的发展、直接　发放。我们正在努力解决中小企业贷款　贷款增速减缓，主要集审在国有独资商　融资的扩大、市场竞争加剧的必然结果，　难的问题　业银行。而髓份制商业银行不论是贷款　也是国有独资商业银行加大不良贷款考　六、如何正确分析中小企业贷款难问题　近年来，为了支待中小企业发展．人　金融机构的存贷比４　７个百分点。调查的　高，信誉度低等原因；也有金融机构贷款　民银行先后出台了一系列赁币信贷　县级金融机构对中小企业贷款的占比为　权上憧，激励机制与约束机制不匹配．贷　措施。各商业银行积极加强基层谓研，努　６５．３％，高于全国金融机构占比２１　个百　款积极性不高等原因；同时，也暴露出政　力改进对中小企业的金融服务，对合理　分点。未批准贷款的原因主要来自企业　府的配套不健全和社会信用环境差　解决中小企业有效贷款需求产生了一定　方面，金融机构也还需改进工作。　的弊端。因此，解决中小企业贷款中存在　积极效果　但值得注意的是，一方面，金　二是对中小企业货款的满足情况地　的问题需要各方面进行深人系统地研　融机构和企业对贷款满足的情况反映存　区间差异也比较大，在部分地区中小企　究，需要企业、银行、、社会共同配　在一定差距；另一方面，对中小企业申请　业贷款难现象已经有所缓解　东部、中　台，赛行擦合冶理，逐步加以解斑。　贷款的满足率地区间差异也比较大。虽　部、西部中小垒业贷款满足率分别为　四是金融机均要切实改进对中小企　然中小企业贷款难原因是多方面的，但　７４％、６４．７％和６１．６％。在东部如江苏、浙　业的金融服务。虽然中小企业贷款难原　各金融机构应当进一步完善自身信贷管　缸、山东等省市某些“大行业”产品供给　因是多方面的，但金融机构应当抓住当　理，切实改进对中小企业的金融服务，加　相对干市场需求趋干满足，与此同时，一　前加入ＷＴｏ的有利契机，根据各自实际　太对中小企业的贷款营销力度，减少贷　些中小企业改制取得实质进展，企业信　情况，进一步完善自身信贷管理，切实改　款审批环节，真正发挥金融对中小企业　用和经营状况好转，中小企业贷款难现　进对中小企业的金融服务；加大对中小　发展的支持和促进作用。中小企业贷款　象出现缓解苗头。各地各金融机构存货　企业的贷款营销力度，减少贷款审批环　难也是当前社会普遍关注的问题　２０ｏ１　比例、贷款满足率等方面存在着差异，主　节，提高工作效率，真正拉挥金融对中小　年１０月份，人民银行对除外的３０个　要受地区经济发展状况、金融机构经营　企业发展的支持和促进作用　省（市区）、１０１８个县、５７６４个县级金融机　策略等方面的影响，缩小这些差异需要　五是除金融机构要改变营销观念　均、９８４５家县内中小企业贷款情况进行　一个过程。　外，中小垒业信贷工作要特别处理好三　了抽样调查。企业反映，企业审请贷款笔　三是中小企业贷款难原因是多方面　个关系。一是要处理好支持中小企业发　数满足率为７２％，贷款金额满足率为　的，解决这一问翘，需要综台冶理。中小　展与调整经济结构的关系，避免市场需　６８＿５％；金融机构反映，对企业申请贷款　企业贷款难问题涉及到企业、银行、担保　要淘汰的。五小”企业等死藏复燃；二是　的受理率为９１％，贷款满足率为８１．６％。　公司以及相关经济韶门等多十韶门，反　处理好支持中小企业发展与防范金融风　对于中小企业贷款难问题，我们可以作　映出我国现阶段的企业经济结构、银行　险的关系。在支持中小企业发展的同时，　如下分析：　信贷投向结构以及银企资金需求结构等　要把风险降到最低限度；三是处理妊支　一是县级金融机构总体存贷比例并　多方矛盾的存在与冲突。中小企业贷款　持中小企业发展与深化金融改革的　不太低，中小企业贷款占比也较高，贷款　难，既有企业自身经营管理上存在问题，　关系，扩大中小企业融资蕖道，充分发挥　的满足率也比较适度。人民银行谓查县　如企业规模小，财务管理制度不健全，财　农村信用社的作用　级金融机构的存贷比为７３　６％，低于全国　务报告的随意性大、真实性差、透明度不　七、如何正确看待金融机构存差特别是部分地区金融机构存差加大问题　商业银行存款大亍贷款是存差．贷　人认为　银行存差大是银行资金的大量　存差现象，要用全面和发展的观点加以　款尢于存款是贷差。近年来，社会上对我　闲置　、“存差扩大意味着货币是紧　看待。　国盎融机构的存差问题关注较多，一些　缩的　等。我们认为，对于现阶段出现的　商业银行存差扩大是金融发展的　用信息塑造经跻