我国中小企业融资困境及对策分析

我国中小企业融资困境及对策分析

董宪军

（华南蓝天航空油料有限公司，广东广州

摘

510405）

要：通过对我国中小企业融资困境进行分析，分别从政府、银行、中小企业自身层面提出了破解我国中小企业融资困

境的对策。

关键词：中小企业；融资；困境；对策

doi:10.3969/j.issn.1006-8554.2011.03.067

在世界各国的经济结构中，中小企业在数量上一般占90%以上，容纳就业人数占60%左右。占到产值的50%以上。在世界各国经济中起着不可替代的作用。在我国，中小企业占我国企业总数更是达到了99%，

提供的就业岗位75%以上[1]。但是，由于历史性以及制度性等原因。我国中小企业面临的市场环境仍然不容乐观，中小企业筹资难、融资难的局面未有改观。特别是2007年央行的从紧货币政策实施以来，中小企业融资变得愈加困难，中小企业融资难的问题显得尤为突出和迫切。中小企业在融资方面与大型企业相比较，尤其是与国有企业相比，处于明显的劣势。中小企业为我国的就业市场做出了巨大的贡献，容纳了大量的劳动力，为我国经济的快速发展做出了不可磨灭的贡献。令人担忧的是，中小企业融资难严重阻碍了我国中小企业的发展。目前中小企业已占到全国产出的50%以上，但获得的贷款不到总贷款的20%。

本文拟对我国中小企业融资困境进行分析，提出解决我国中小企业融资困境的对策。1

我国中小企业融资困境分析

近几年来，由于受到国际金融危机的影响，我国经济增速有所放缓，出现中小企业大面积经营困难,特别在沿海地区，由于原材料价格以及劳动力成本的增加，加之人民币汇率不断攀升等因素的影响，在沿海地区出现了大批中小企业倒闭现象。在这种情况下,我国政府及时制定了进一步扩大内需、促进经济增长的十项措施。实行积极,宽松货币政策。央行也加大对中小企业的扶持力度,面对相对宽松的货币政策,让中小企业融资难的问题出现了解决的曙光。1.1

资金需求特点决定了中小企业从银行较难获得贷款

在我国，成立初期的中小企业其资金大多是靠自筹而来,当企业发展到一定规模的时候,需要扩大再生产,购置固定资产等系列投资,资金就成为瓶颈问题。加之中小企业规模较小,管理不规范,财务信息不透明,缺乏自主创新,产品同质性多,没有竞争力,中小企业很难从正规渠道获得银行贷款的条件。中小企业短、频、快、小的流动资金需求特点，从银行取得贷款较难,还需面对烦琐贷款审批程序。当资金到位时,已经错失了商机,失去短期借款的目的;中小企业资金需求的特点决定了其很难从银行获得贷款。1.2

融资方式单一,渠道狭窄

由于资本市场门槛高等特点,一般大型企业才能在证券市场融到资金,而我国的中小企业在资本市场直接融资的途径较

为单一,中小企业很难进入证券市场融资。企业债券的发行还远未完全放开,我国中小企业很难获得发行债券融资的资格,加上创业投资体制的不健全,以及法律保护体系和政策扶持体系的缺乏，使得我国中小企业融资难度增大，不利于中小企业的可持续发展[2]。1.3

我国非银行金融机构发展相对落后,不利于中小企业融资

非银行性金融机构一般是指除中央银行、商业银行、政策性银行以外，经中国人民银行批准成立、本质上不具备信用创造功能、从事金融性业务的企业组织，主要类型有信托投资公司、证券公司、企业集团财务公司和金融租赁公司等。

在西方发达国家，非银行金融机构在中小企业融资过程中发挥了重要的作用。以美国为例，非银行金融机构贷款总数占市场份额的比例一直保持在30%左右。可见，非银行金融机构在美国信贷市场中起着十分重要的作用。

与西方发达国家相比，我国非银行金融机构发展相对落后，直到我国实行改革开放后才开始有较快的发展。根据中国人民银行公布的最新数据测算，我国非银行金融机构所占的贷款市场份额还比较低，占贷款总额的比重低于7%，非银行金融机构在我国还处于较低的发展水平，企业贷款主要来自于银行[3]。然而，在从紧货币政策环境下，银行更愿意贷款给大企业、大项目，中小企业失去银行融资渠道，而非银行金融机构不发达致使中小企业融资缺乏替代品。1.4

我国政府对中小企业的支持力度不够，不利于中小企业

融资

近年来，尽管我国央行在货币政策制定过程中，针对中小企业金融服务，出台了一系列政策措施。作为中小企业的主管部门，前国家经贸委近年来在中小企业方面的工作重点之一，进行了中小企业信用担保体系试点。从全国各地的实践情况看，信用担保体系的建设的确能够提高中小企业信用，有效保障银行的债权安全，改善目前中小企业贷款难的困境，在中小企业的发展过程中起到了积极的作用。但是，

这些政策措施可操作性不足，不能够发挥出应有的作用。此外值得指出的是，在我国，至今还未形成社会资本投资中小企业的税收激励政策。2

我国中小企业融资难的的对策分析

中小企业作为我国经济结构的重要成员，陷入了融资困境，让中小企业的发展无以为继。为解决我国中小企业融资难的问题，应该从政府的政策支持、银行、以及中小企业自身入

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金融管理TECHNOLOGYANDMARKETVol.18,No.3,2011

手，解决融资难的困境。2.1

在解决中小企业融资难的问题上，政府要起到主导作用

票据类以及租赁类融资业务的创新。积极支持商业银行向类、

高科技中小企业的风中小企业放贷，设立中小企业发展基金、以扶持高新技术中小险投资基金。对中小企业给予资金扶持，

企业、风险经营中小企业、出口型中小企业等，并从战略的角度，从整体上增强中小企业融资能力[5]。2.3

中小企业自身建立现代企业制度，适度发展股份融资

政府应该为中小企业的发展提供良好的外部环境，缓解中小企业生产经营中的难题，整体推进中小企业的转型升级。尤市场开拓、资金支持、人才培训等方面，为中其是在创业扶持、

小企业提供便利和支持。改善、提高中小企业信用状况，对于提升中小企业整体素质和综合竞争力，提高其融资能力，促进中小企业持续成长具有重要意义。政府要逐步建立和完善中小企业征信系统和信用评价体系，向银行等机构提供企业信用信息；奖励守信用的中小企业，惩办不讲信用的企业，大力宣传和推广信用管理先进模式和经验。

同时，地方政府要积极建立和完善中小企业融资担保体系，为中小企业融资提供保障。要鼓励和支持设立中小企业担保机构，充分发挥其作用，寻找合适的市场切入点，积极有效地开展业务。要建立担保机构的资本补充机制，吸收社会资本进入，提高担保公司支持中小企业的能力。要改进现行担保机构的运作办法，按股份制、市场化原则规范运作，坚持经营的非盈利性和服务性。通过建立和完善中小企业融资担保体系，推进中小企业信用体系建设，不断提升中小企业融资能力，使其突破瓶颈快速发展[4]。2.2

银行等金融机构的支持

我国中小企业，大多还未建立现代企业制度，应该逐步建立先进的现代企业制度，明晰产权、科学管理、逐步向现代化的企业转化。此外，新的《证券法》对包括股市和债市在内的直接融资市场准入采取核准制，为中小民营企业打开了通道。创业板市场的建立使中小民营企业有了一个特定的市场融资渠道，使其股权得以便利流动，为一部分中小民营企业的股权融资、股权交易和流动提供方便。为此，中小民营企业要加强自律，建立有效的法人治理机制，改善经营管理，增强经营能力，完善风险控制制度，加大信息披露力度，增强企业运作透明度，促进完善的现代企业制度。企业建立规范、

参考文献：

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张优勤.金融危机下再谈中小企业融资难问题[J].《商场现代化》，2009,(3).

刘爱针.中小企业融资问题及对策研究[J].中国市场,2020,

作为我国企业数目最多的中小企业，在发展的起步阶段需要大量的资金，对于银行来说是一个巨大的利润市场。而现实是，银行更愿意将钱贷给大企业尤其是国企。针对中小企业贷款小、快、频的特点，现有的银行业务机制应该做出相应的调整，以贴近中小企业的实际情况。各银行应当设立专为中小企业提供融资服务的信贷管理部门，并简化审批手续，提高贷款审批效率。在融资产品上，银行应加大投入，鼓励贷款类、理财

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(52),128.

芦梅.中小企业融资困难的动因及对策分析[J].经济研究导刊，2010,（23）,29-30.

会计信息监管的核心；另一方面建立业务素质高、客观公正、严格遵守职业道德和执业规范、社会信誉好的注册会计师队伍，完善注册会计师管理体制，加强对施工企业会计行为的监督，依法实行企业年度会计报表由注册会计师审计的制度，提高会计信息的可信度。

（5）严格贯彻落实有关法律法规。施工企业必须严格贯彻执行《中华人民共和国会计法》、《中华人民共和国审计法》等法律规定。首先，《会计法》明确规定“单位负责人对本单位的会计工作和会计资料的真实性、完整性负责”，明确规定了会计凭证编制、会计账簿登记、会计报表编制等会计核算要求，所以，新《会计法》的实施为提高会计信息质量提供了法律依据。其次，《审计法》规定有关部门和企事业单位必须建立健全内部审计制度，最近国务院又进一步颁布了《中华人民共和国内部审计条例》，从而也更有利于发挥企业内部审计的监督、评价和服务职能，以确保企业会计信息的真实可靠。

总之，预防施工企业会计信息失真，必须针对施工行业的特点对症下药，重点是着眼于人员综合素质的提高以及有关法律法规的贯彻和各项制度的完善。

作者简介：

刘彩兰(1980-)，女，湖北省黄陂县人，会计师，主要从事会计工作。

约束机制。对施工项目要签订“目标成本管理责任书”，明确责任成本、责任人等，根据责任成本完成情况，采取施工过程中奖罚和项目完工后对实际成本情况进行分析、审计后的奖罚，以此保证成本资料的及时、真实和可靠。二是完善企业内部监督要做好会计监督，只靠会计人员的努力是不够的，应在责任制。

企业内部成立会计监督网络体系，各业务部门都有人员参加，各业务部门还要针对自身的职能特点和业务流程制定各项内部控制制度，共同做好会计信息的监督工作。

（3）认真做好施工企业三项内部“核算工作”。一是会计核《会计基础工算，即进一步加强会计核算的基础工作，严格执行，使证、账、表的业务处理和会计档案管理的每一个环作规范》

节都达到标准规范的要求。二是成本核算，即做好成本核算中会计部门与其他相关职能部门的协调配合工作，注重成本核算资料的归集、传递和报送程序，使成本核算及时、真实、准确。三是损益核算，即根据《企业会计准则--建造合同》，推行“完工百分比法”确认工程收入和结转成本费用，较科学地进行收入与费用的配比，真实反映工程项目的损益情况。

（4）加强企业外部审计的监督力度。一方面财政、审计、税务应加强对施工企业的监督，政府监督应围绕会计信息质量即判断企业所提供的会计信息是否合法，以其合法性作为政府对

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